こんにちは、国際フィナンシャルコンサルタントの荒川雄一です。

さて前回は、「積立投資」の賢い利用法として「上昇している相場」のケースを紹介しました。
上昇相場のため、ある意味「利益が出て当たり前」とも言えます。

そこで今回は、「変動している相場」そして「下降している相場」のケースを見ていきたいと思います。

投資方法は、前回同様、毎月1万円ずつ6ヶ月間、Aという投資信託に投資を行います。

従って、元手は1万円×6ヶ月＝6万円です。

では、変動している相場で考えてみましょう。

もし、このとき6万円で一括投資をしていれば、ひやひやしながらも何とか6万円で売れて、手数料分だけ損したという結果です。

では、「積立投資」の場合は、どうなるのでしょうか？

総口数をすべて足すと、保有口数は85口となります。
従って時価は、85,000円となります。

そして損益はというと、このように計算することができます。

前回上昇相場のケースで出た利益は、24,200円でしたから、それよりより多くの利益を得ることが出来たことになります。

それを一覧にしたのが、下の図になります。

では次に、下降している相場ではどうなるのか見てみましょう。

ここでは、少し極端な例で説明します。

もし、一括で投資していたら、買値の4割にまで値下がりした計算です。
総投資額6万円は、24,000円にまで下がってしまいます。

では、「積立投資」の場合は、どうなったでしょうか。

総購入口数は、267.5口にまで膨らみました。
基準価格は60％下がって400円となっていますが、口数がたくさんあるため、何と107,000円となっています。

従って損益は、47,000円（利益）を獲得することができました。

結果として、「上昇相場」や「変動相場」より、さらに大きな利益を獲得することができました。